Points forts
- PEA, PEA Jeune, PEA-PME et CTO disponibles
- Large choix de titres et de supports d’investissement
- Gestion libre ou possibilité de déléguer la gestion
- Accompagnement par un conseiller en agence
- Centralisation des comptes bancaires et des placements chez SG
Points faibles
- Frais de courtage élevés face aux courtiers en ligne
- Droits de garde et frais de tenue de compte pouvant s’ajouter
- Tarification particulièrement élevée pour les ordres passés en agence
- Gestion déléguée s’appuyant notamment sur des OPC potentiellement plus coûteux que des ETF
- Offre peu compétitive pour un investisseur autonome attentif aux frais
* Sur Euronext, pour les ordres passés en ligne : 0,50 % jusqu’à 2 000 €, 0,45 % de 2 001 € à 8 000 €, puis 0,35 % au-delà. D’autres frais peuvent s’ajouter, notamment des droits de garde et des frais de tenue de compte.
- Qu’est-ce qu’un PEA et un CTO proposés par Société Générale ?
- Quels sont les frais du PEA et du CTO de Société Générale ?
- Quelle gestion pour le PEA et le CTO de Société Générale ?
- Quels sont les avis clients sur le PEA et le CTO de Société Générale ?
- Faut-il investir dans un PEA ou un CTO à la Société Générale ?
- Vos questions les plus fréquentes
Vous envisagez d’ouvrir un PEA ou un CTO chez Société Générale pour investir en Bourse ? Avant de vous lancer, il convient d’examiner les frais, les supports disponibles et les services proposés.
Dans cet article, nous vous donnons notre avis sur le PEA et le CTO de Société Générale, afin de déterminer si cette offre est réellement intéressante pour investir.
Qu’est-ce qu’un PEA et un CTO proposés par Société Générale ?
Avant d’analyser les frais et le fonctionnement du PEA et du CTO de Société Générale, il est utile de revenir sur les différentes enveloppes proposées.
PEA classique, PEA Jeune, PEA-PME ou compte-titres ordinaire, chacune possède ses propres règles en matière de plafond, de fiscalité et de supports d’investissement accessibles.
Voici les principales différences à connaître avant de choisir.
| Enveloppe | Pour qui ? | Plafond de versement | Principaux investissements | Fiscalité |
|---|---|---|---|---|
| PEA classique |
Personne majeure domiciliée fiscalement en France Un seul PEA par personne. |
150 000 € Le plafond porte sur les versements, et non sur la valeur du PEA. |
Actions éligibles, OPC, ETF et autres supports respectant les critères du PEA |
Avantage fiscal après 5 ans Les gains sont exonérés d’impôt sur le revenu après 5 ans, mais restent soumis aux prélèvements sociaux. |
| PEA Jeune |
Majeur de 18 à 25 ans rattaché au foyer fiscal de ses parents |
20 000 € Le plafond passe à celui du PEA classique à la fin du rattachement fiscal. |
Mêmes catégories de placements éligibles que sur un PEA classique |
Même fiscalité que le PEA classique |
| PEA-PME |
Investisseurs souhaitant s’exposer davantage aux PME et ETI Il peut être cumulé avec un PEA classique. |
Jusqu’à 225 000 € En cas de cumul, les versements sur le PEA et le PEA-PME ne peuvent pas dépasser 225 000 € au total, avec 150 000 € maximum sur le PEA classique. |
Titres et fonds éligibles orientés vers les PME et ETI |
Même cadre fiscal avantageux que le PEA après 5 ans |
| Compte-titres ordinaire (CTO) |
Investisseurs recherchant davantage de liberté et de diversification Il est possible de détenir plusieurs CTO. |
Aucun plafond de versement |
Large choix de valeurs mobilières : actions, obligations, OPCVM et autres instruments financiers accessibles |
Pas d’avantage fiscal propre au CTO Les revenus et plus-values sont soumis à la fiscalité en vigueur. |
Les plafonds indiqués concernent les versements et non la valeur totale atteinte par les placements. Le PEA et le PEA-PME peuvent être cumulés, mais leurs versements cumulés sont plafonnés à 225 000 € par titulaire. Les investissements en Bourse présentent un risque de perte en capital.
PEA ou CTO chez Société Générale : que choisir ?
Si vous débutez en Bourse, ouvrir un PEA en premier peut être une bonne stratégie, même si vous disposez d’un capital limité.
Le premier versement, même 10 euros, permet en effet de prendre date et de faire démarrer le délai fiscal de cinq ans. Une fois ce délai passé, les gains retirés bénéficient d’une exonération d’impôt sur le revenu, les prélèvements sociaux restant dus.
Vous pouvez donc ouvrir votre PEA assez tôt, puis effectuer des versements progressivement en fonction de votre budget et de votre capacité d’épargne.
De son côté, le CTO peut venir compléter le PEA. Plus souple, il permet notamment :
- d’investir sur des titres et des marchés qui ne sont pas accessibles via un PEA ;
- de réaliser des versements sans plafond ;
- de diversifier davantage son épargne et ses investissements.
En pratique, ouvrir un PEA suffisamment tôt permet de profiter plus rapidement de son avantage fiscal, tandis que le CTO devient intéressant pour accéder à un univers d’investissement plus large.
Pour en savoir plus, vous pouvez consulter notre article traitant du choix entre PEA et CTO.
Quels sont les frais du PEA et du CTO de Société Générale ?
Lorsque vous investissez en Bourse, les frais peuvent progressivement réduire la performance de votre portefeuille. Il est donc important de regarder de près les tarifs du PEA et du CTO de Société Générale avant de choisir cette banque.
Passons en revue les tarifs appliqués par Société Générale et comparons-les à ceux des autres banques et courtiers.
Frais de courtage et d’investissement de Société Générale
| Opération | Tarif | Précisions |
|---|---|---|
| Ordres Euronext en ligne |
Ordre ≤ 2 000 € : 0,50 % De 2 001 € à 8 000 € : 0,45 % Ordre > 8 000 € : 0,35 % Minimum sur CTO : 6 € |
Euronext Paris, Amsterdam et Bruxelles. Tarifs pour les ordres passés sur Internet ou via L’Appli SG. Aucun minimum de perception sur PEA et PEA-PME. |
| Ordres Euronext en agence |
CTO : Ordre ≤ 8 000 € : 1,40 % De 8 001 € à 15 000 € : 1,20 % Ordre > 15 000 € : 1,10 % + 4,50 € de commission fixe Minimum : 15,50 € PEA / PEA-PME : Ordre ≤ 15 000 € : 1,20 % Ordre > 15 000 € : 1,10 % |
Ordres passés en agence ou au 3933. La commission fixe et le minimum de perception ne s’appliquent pas au PEA et au PEA-PME. |
| Bourses étrangères en ligne |
0,50 % du montant de l’ordre Minimum CTO, bourses US : 16 € Minimum CTO, autres places étrangères : 40 € |
Notamment Allemagne, Royaume-Uni, Canada, Italie, Suisse et États-Unis. Aucun minimum de perception sur PEA et PEA-PME. Des taxes locales et commissions liées aux marchés étrangers peuvent s’ajouter. |
| Bourses étrangères en agence |
CTO : 1,66 % Minimum CTO : 60 € PEA / PEA-PME : 1,20 % |
Tarification des ordres au comptant passés en agence ou au 3933. Des taxes locales et commissions facturées par les opérateurs de marché ou correspondants étrangers peuvent s’ajouter. |
| Souscription d’OPC |
Frais d’exécution gratuits |
OPC partenaires de Société Générale et autres OPC concernés par la tarification. La gratuité concerne uniquement l’exécution de l’ordre. Les frais propres au fonds restent éventuellement applicables. |
| Service Bourse |
-30 % sur les frais de courtage |
Réduction applicable aux frais de courtage sur Euronext et les bourses étrangères. Le Service Bourse permet également de bénéficier d’une réduction de 30 % sur les droits de garde. |
Frais de détention et de transfert
| Opération | Tarif | Précisions |
|---|---|---|
| Tenue de compte titres |
17,50 € par an |
Tarif applicable au CTO, PEA et PEA-PME. Frais offerts si au moins un ordre d’achat en Bourse ou une souscription d’OPC est exécuté durant la période de référence prévue par Société Générale. |
| Droits de garde |
Jusqu’à 50 000 € : 0,30 % De 50 001 € à 150 000 € : 0,20 % Au-delà de 150 000 € : 0,10 % + 4,50 € par ligne |
Barème proportionnel appliqué par tranche de valorisation. Les droits de garde sont calculés sur la valeur des titres détenus au 31 décembre de l’année précédente. |
| Minimum des droits de garde |
CTO : 25 € par compte PEA / PEA-PME : aucun minimum |
Pour les PEA et PEA-PME, les frais de tenue de compte et la commission proportionnelle des droits de garde sont plafonnés à 0,40 %. |
| Exonération des droits de garde |
Gratuit dans certains cas |
Notamment pour certaines actions et emprunts Société Générale, certains OPC partenaires, certains titres de sociétés privatisées et les titres détenus par des clubs d’investissement SG. Les droits de garde sont également gratuits pour les 18-29 ans. |
| Transfert PEA / PEA-PME |
12 € par ligne Maximum total : 150 € |
Transfert du PEA ou du PEA-PME vers un autre établissement. |
| Titres non cotés sur PEA / PEA-PME |
Achat ou vente : 1,20 % par ordre Maximum : 340 € Autre mouvement : 1,20 % par ordre Maximum : 40 € |
Frais de gestion applicables aux opérations portant sur des titres non cotés. |
| Titres au nominatif pur sur PEA / PEA-PME |
Incorporation de titres cotés : 35 € par ligne Gestion des titres cotés : Gratuit Gestion des titres non cotés : 25 € par ligne et par an |
Ces frais concernent la gestion de titres au nominatif pur dans le cadre d’un PEA ou PEA-PME. |
Source : brochure « Conditions et tarifs appliqués aux opérations bancaires – Particuliers » de Société Générale, tarifs applicables au 1er avril 2025. Les frais présentés correspondent principalement aux opérations réalisées en gestion libre. Des frais liés aux instruments financiers, taxes locales, commissions de change ou frais facturés par les opérateurs de marché et correspondants étrangers peuvent s’ajouter selon les investissements réalisés.
💡Mon avis
Les frais constituent l’un des principaux points faibles du PEA et du CTO de Société Générale. Les frais de courtage restent relativement élevés, auxquels peuvent s’ajouter des droits de garde, des frais par ligne et des frais de tenue de compte. L’addition peut donc devenir significative à mesure que le portefeuille se développe.
Société Générale prévoit néanmoins plusieurs exonérations et réductions qui permettent d’alléger la facture dans certaines situations. Malgré cela, la tarification est peu compétitive face aux courtiers en ligne, dont beaucoup ne facturent ni droits de garde ni frais de tenue de compte.
L’offre conserve surtout un intérêt pour les clients qui souhaitent regrouper leurs placements au sein de leur banque et bénéficier d’un accompagnement en agence. Pour un investisseur autonome attentif aux coûts, la concurrence apparaît bien plus intéressante.
Comparatif des frais du PEA Société Générale vs concurrents
Pour mieux situer son offre, voici un comparatif des frais du PEA de Société Générale avec ceux de deux courtiers en ligne particulièrement compétitifs :
| Montant de l’ordre | Société Générale PEA | Saxo Banque Classic | Fortuneo Starter |
|---|---|---|---|
| 500 € | 2,50 € | 2 € | 0 €* 1er ordre du mois |
| 1 000 € | 5 € | 2 € | 3,50 € |
| 2 500 € | 11,25 € | 2 € | 8,75 € |
| 5 000 € | 22,50 € | 4 € | 17,50 € |
| 10 000 € | 35 € | 8 € | 35 € |
Comparaison des frais de courtage sur actions françaises pour des ordres passés en ligne sur un PEA. Société Générale facture 0,50 % jusqu’à 2 000 €, 0,45 % entre 2 001 € et 8 000 €, puis 0,35 % au-delà de 8 000 €. Saxo Classic applique 0,08 % avec un minimum de 2 €. Fortuneo Starter facture 0,35 %, avec le premier ordre du mois inférieur ou égal à 500 € gratuit. * Chez Fortuneo Starter, la gratuité concerne uniquement le premier ordre du mois inférieur ou égal à 500 €.
Sur les frais de courtage, le PEA de Société Générale est sensiblement plus cher que ses concurrents, avec un écart particulièrement marqué face à Saxo lorsque le montant des ordres augmente.
Et ce comparatif ne tient compte que du courtage : chez Société Générale, d’autres frais peuvent venir s’ajouter, notamment les droits de garde et les frais de tenue de compte, ce qui creuse davantage l’écart.
Quelle gestion pour le PEA et le CTO de Société Générale ?
Si vous ne souhaitez pas gérer vous-même vos investissements, Société Générale propose plusieurs solutions de gestion externalisée pour le PEA et le CTO.
Vous pouvez confier la gestion de votre portefeuille aux experts de Société Générale Gestion à travers deux solutions :
- Alliage Gestion, accessible à partir de 7 500 € ;
- la Gestion Sous Mandat, accessible à partir de 75 000 €.
Ces solutions peuvent convenir aux investisseurs qui souhaitent déléguer leurs décisions d’investissement. Elles présentent toutefois une limite : la gestion s’appuie notamment sur des OPC, dont les frais sont en moyenne plus élevés que ceux des ETF.
Pour une gestion entièrement déléguée, des robo-advisors comme Ramify ou Yomoni peuvent constituer des alternatives intéressantes. Leur méthode d’investissement davantage orientée vers les ETF permet de réduire les frais.
Quels sont les avis clients sur le PEA et le CTO de Société Générale ?
Les avis clients apportent un éclairage complémentaire sur le PEA et le CTO de Société Générale. Ils permettent notamment d’identifier les points de friction rencontrés par certains clients, même s’ils doivent toujours être pris avec recul.
Une satisfaction client assez faible sur Trustpilot
Société Générale affiche actuellement une note de 1,7/5 pour plus de 3 600 avis sur Trustpilot. Un résultat peu flatteur, mais qui doit être nuancé : les commentaires concernent l’ensemble des services de la banque et non uniquement son offre Bourse.
Parmi les critiques régulièrement exprimées, on retrouve notamment :
- des frais considérés comme élevés ;
- des délais de traitement parfois longs ;
- des difficultés à joindre ou obtenir une réponse de son interlocuteur ;
- une qualité d’accompagnement qui peut varier selon le conseiller ou l’agence.
Tous les témoignages ne sont cependant pas négatifs. Certains clients apprécient au contraire la disponibilité et le professionnalisme de leur conseiller, ce qui montre l’importance de la relation avec l’agence dans l’expérience proposée par SG.
Que pensent les investisseurs du PEA et du CTO de Société Générale ?
Les discussions sur les forums spécialisés sont plus intéressantes pour évaluer l’offre Bourse. Et sur ce terrain, les frais constituent clairement l’une des principales critiques.
Plusieurs points sont régulièrement évoqués par les investisseurs :
- des frais de courtage jugés élevés face aux courtiers en ligne ;
- la présence de droits de garde et d’autres frais qui peuvent alourdir la facture ;
- le coût des fonds dans certaines solutions de gestion ;
- l’intérêt de transférer son PEA vers un courtier moins cher, notamment pour investir régulièrement en ETF.
On trouve ainsi plusieurs témoignages d’épargnants ayant ouvert leur PEA auprès de Société Générale avant de s’intéresser plus précisément aux frais, puis envisageant son transfert vers un acteur spécialisé.
Faut-il investir dans un PEA ou un CTO à la Société Générale ?
Le PEA et le CTO de Société Générale permettent d’investir depuis une banque traditionnelle, avec l’avantage de centraliser ses placements et de bénéficier d’un accompagnement en agence. Pour un client déjà chez SG qui privilégie la simplicité et la relation avec son conseiller, l’offre peut donc avoir du sens.
En revanche, elle nous paraît moins adaptée à un investisseur autonome qui souhaite optimiser ses coûts. Les frais de courtage sont élevés et peuvent s’ajouter aux droits de garde et aux frais de tenue de compte. Sur plusieurs années, cette accumulation peut réduire inutilement la rentabilité du portefeuille.
Notre avis est donc assez clair :
- pour investir régulièrement en ETF ou en actions, nous privilégierions un courtier ou une banque en ligne moins chère ;
- pour déléguer entièrement la gestion, des solutions spécialisées peuvent également être plus intéressantes, notamment lorsqu’elles reposent davantage sur des ETF à faibles frais ;
- SG conserve surtout un intérêt si vous accordez une réelle valeur à l’accompagnement d’un conseiller et au regroupement de vos comptes dans le même établissement.
En définitive, le PEA et le CTO de Société Générale sont des solutions correctes, mais difficilement compétitives sur les frais. Pour un investisseur principalement guidé par le rapport coût/performance et la gestion à long terme, nous estimons qu’il existe aujourd’hui de meilleures alternatives.
Si vous détenez déjà un PEA chez Société Générale, vous pouvez également le transférer vers un courtier plus compétitif, sans perdre son antériorité fiscale, moyennant des frais de transfert pouvant atteindre 150 €.
